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兴业银行信托理财产品为啥会血本无归

发布时间：2019-08-11 14:33:15

网易财经讯日前，有媒体报道兴业银行今年5月发行的一款以北京银行股权为标的、期限为1年的理财产品正面临亏损，持有人可能将面临血本无归的悲惨局面。网易财经连线兴业银行。但截至9月3日下午5时，兴业银行未能就该理财产品如何定价及如何防范风险等做出回应，但却表示会准备相关材料，近日会向投资者完整地交代此事。
另外，网易财经就此事咨询某国有商业银行个人金融部人士。
上述不愿具名的银行人士初步推断这类信托产品主要是帮助“小非”持有人解决短期资金紧缺。具体操作为，“小非”持有人与受托方签署相关协议，在协定期限内将已到限售期的股权质押给信托公司，并办理相应的股权冻结手续。信托公司支付给持有人一定的贷款，额度一般为“小非”的市值50%左右，具体比例根据上市公司的资质而论，贷款的年利率成本一般为10%-12%。信托公司据此再向社会公开发售信托产品募集资金，信托产品在募集资金时对应的保底收益为8%-10%。另外，信托产品还可以分享“小非”持有人投资带来的收益，该部分收益在保底收益之上。但兴业银行这个理财产品自成立以来，北京银行的股价从16元附近跌至9月3日的9.05元，则大大超出了产品设计者的意料。
据悉，兴业银行2008年第七期万利宝的理财产品于今年5月20日成立，明年5月23日到期，属于人民币非保本浮动收益型投资产品，参考年收益率为8.48％。整个募资规模为4亿元，募集资金将用于购买上海宫保投资管理有限公司（以下简称“上海宫保”）持有的“北京银行股权投资集合资金信托计划”项下的信托受益权，该信托由中国对外经济贸易信托股份有限公司管理。
中国对外经济贸易信托投资有限公司共北京银行2.3684亿股，占股本的3.8%，该部分股权9月19日流通。目前离流通时间还剩半个月，近期A股市场持续低靡，并一度触及2245点这一关口，离兴业银行设置的7.02的参考价格已经不远。
据网易财经了解，兴业银行该理财产品设置了两个保护措施：即设置了北京银行的预警价格——11.07元。如果股价低于这个预警价格，兴业银行会督促上海宫保追加保证金以保护客户的利益。如果保证金没有到位，兴业银行将出售北京银行的股票，只要这个价格在5.32元以上，就可以保证客户不受损失。如果把上海宫保已投入的保证金计算在内，这个价格在7元左右。目前，上海宫保的4亿保证金已经到位。